En este artículo, nos proponemos analizar el informe anual sobre la adopción y sentimiento hacia las criptomonedas de security.org, que revela un panorama prometedor para las empresas del sector crypto. El principal impulso lo vemos por factores como la posible aprobación de nuevos ETFs (fondos de inversión) de criptomonedas y los recientes avances legales en favor de la industria blockchain. A continuación, se analizarán las oportunidades que esta adopción trae para las empresas crypto y cómo los estudios legales pueden apoyar su crecimiento.
Oportunidades para Empresas Crypto
Tener un sector en auge y hacia el que fluyen los capitales, siempre presenta importantes posibilidades de crecimiento.
Aprobación de ETFs de Criptomonedas
La existencia actual y posible aprobación de ETFs de Bitcoin y otras criptomonedas en distintos mercados podría ser un catalizador significativo para la adopción masiva de criptomonedas (sea como activo financiero, especulativo y / o reserva de valor, según el caso). Un ETF permitiría a los inversores tradicionales participar en el mercado de criptomonedas sin necesidad de comprar directamente la criptomoneda, lo que podría atraer a más inversores institucionales y retiros individuales. Según el informe, el 21% de los no propietarios de criptomonedas están más dispuestos a invertir si se aprueba el ETF de Bitcoin, lo que podría traducirse en millones de nuevos inversores en el mercado.
Crecimiento del Interés en Criptomonedas
El aumento de las opciones de inversión en criptomonedas, como los ETPs (activos operados en mercados de valores, dentro de los que se encuentran los ETFs) de Bitcoin y Ether, ha proporcionado un acceso constante tanto a los inversores institucionales como a los minoristas. En 2025, se espera que este impulso se acelere con la aprobación de ETPs para altcoins como Solana y XRP, lo que ampliará la diversidad de oportunidades de inversión en criptomonedas e integrará aún más las criptomonedas en el sistema financiero mundial. Un 19,09% de los participantes en una encuesta global considera que estas monedas digitales tendrán un papel significativo en el mercado, lo que coincide con una nota de Infobae al respecto.
Diversificación de Inversiones
La mayoría de los propietarios de criptomonedas las adquieren para diversificar sus inversiones, lo que indica una creciente percepción de las criptomonedas como activos legítimos en carteras de inversión. Las empresas crypto aprovecharán esta tendencia ofreciendo productos y servicios que faciliten la diversificación y el manejo de riesgos con mejor experiencia de usuario. Además, la integración de activos tokenizados y stablecoins podría generar nuevas oportunidades para las empresas al ofrecer soluciones más estables y seguras.
Evolución del Ecosistema de Capa 2 de Ethereum
Ethereum, aunque la cotización de ETH no lo refleje, sigue siendo una columna vertebral de las finanzas descentralizadas (DeFi), los tokens no fungibles (NFTs) y la Web3, pese a la creciente competencia de Solana, entre otros. Sin embargo, sus problemas de escalabilidad están siendo abordados por soluciones de Layer 2 como Arbitrum y Optimism, que permiten transacciones más rápidas y baratas. En 2025, se espera que estas soluciones continúen transformando la escalabilidad y usabilidad de Ethereum, impulsando casos de uso en el mundo real como los activos tokenizados y el juego descentralizado.
Apoyo Legal para Empresas Crypto
En cuanto a lo jurídico, también se aclara el marco regulatorio (lentamente), sumado a una serie de victorias importantes de la industria contra diversas persecuciones estatales.
Victoria Legal de Grayscale
La reciente victoria de Grayscale en los tribunales contra la SEC ha sentado un precedente importante para futuras aprobaciones de ETFs de criptomonedas. Este tipo de decisiones legales puede ayudar a establecer un marco regulatorio más claro y favorable para las empresas crypto, aumentando la confianza en el mercado y atrayendo a más inversores institucionales. Como vimos, la mayor cantidad de ETFs abrirá cada vez más alternativas de inversión para personas e instituciones que todavía no tienen exposición a las criptomonedas.
Regulación y Confianza
Aunque muchos no propietarios de criptomonedas expresan preocupaciones sobre la falta de regulación, un marco legal sólido (como el que se espera en el futuro inmediato en Estados Unidos) puede aumentar la confianza en el mercado.
Se espera que las organizaciones crypto trabajen con reguladores para desarrollar normas que protejan a los inversores y promuevan la adopción responsable de las criptomonedas. Esto podría incluir la creación de regulaciones específicas para stablecoins y activos tokenizados (que es en donde pareciera estar hoy el foco), lo que proporcionaría estabilidad y seguridad adicional a los inversores.
También notamos que, en este último año, las asociaciones de las criptomonedas a delitos (como lavado de dinero, financiamiento de terrorismo, etc.) casi que han desaparecido. Esto es, en parte, por el gran trabajo y trazabilidad de la mayoría de los proyectos y la transparencia que tienen en la totalidad de las operaciones que se realizan a través de sus cadenas.
Impacto en la Innovación
Los estudios legales y las regulaciones bien diseñadas pueden fomentar la innovación en el sector crypto al proporcionar una base estable para el desarrollo de nuevos productos y servicios. Esto es lo que buscamos desde nuestra firma.
Ello podría incluir la creación de nuevos vehículos de inversión en (o a través de) criptomonedas y / o las compañías relacionadas con ellas, lo que expandiría las oportunidades de inversión y diversificación para los consumidores. Además, la integración de tecnologías como la inteligencia artificial (IA) podría optimizar la gestión de carteras, mejorar la seguridad y permitir contratos inteligentes más eficientes.
Perspectiva Legal en América Latina
En América Latina, la regulación de criptomonedas varía significativamente entre países. En Argentina, por ejemplo, se han presentado proyectos de ley para regular las criptomonedas, aunque aún no se ha establecido un marco regulatorio claro. Desde este espacio venimos advirtiendo sobre esta potencialidad desperdiciada desde 2021 y 2022. También fuimos estudiando cómo, al ser un mercado completamente global, la regulación (más estricta o laxa) de cada país, afecta a sus vecinos, ya que las empresas del sector tienen gran flexibilidad a la hora de instalarse y van a elegir la jurisdicción que le presente mayor claridad y beneficios. Esta interacción la reflejamos en un artículo hace tiempo sobre el Panorama regulatorio americano. Por eso, siempre insistimos en no sobreregular el sector.
Criptomonedas y la Lucha contra la Inflación
Las criptomonedas también han sido vistas como una herramienta potencial para combatir la inflación. Más allá del caso de Argentina en lo que va de la década del 2020, que analizamos aquí, las criptomonedas con políticas de emisión limitada pueden ofrecer una forma de proteger el valor de los activos y ahorros. Sin embargo, es crucial que las regulaciones no obstaculicen su uso, ya que la interoperabilidad entre monedas fiduciarias y criptomonedas es esencial para su adopción. También es fundamental tener claridad sobre el tratamiento fiscal.
Convergencia con la Inteligencia Artificial
La combinación de criptomonedas e inteligencia artificial promete transformar el ecosistema cripto en 2025. Las plataformas descentralizadas integrarán tecnologías de IA para optimizar la gestión de carteras, mejorar la seguridad y permitir contratos inteligentes más adaptables a contextos específicos. Esto no solo impulsará la eficiencia del mercado, sino que también abrirá nuevas posibilidades para la interacción entre humanos y tecnología.
Proyectos Emergentes
En 2025, diversos proyectos están surgiendo y revolucionando la industria desde distintas narrativas, incluyendo más tecnología y enfoques innovadores. Para evitar que pueda entenderse este artículo como un consejo de inversión, recomendamos a quienes tengan inquietudes al respecto, que hagan su propia investigación y / o se asesoren con un especialista.
Conclusiones
La adopción creciente de criptomonedas, junto con los avances legales recientes, ofrece un entorno propicio para el crecimiento de las empresas crypto (y de las industrias que se acoplen a ellas). A medida que el sector sigue evolucionando, es crucial que las empresas trabajen fuertemente en sus normas internas, para tratar de hacer sus mejores previsiones legales, a la espera de las nuevas regulaciones. Eso, mientras sigan colaborando (en cuanto los dejen) con los reguladores. Al hacerlo, pueden aprovechar al máximo las oportunidades emergentes y contribuir a un mercado más estable y confiable.
Para más información sobre cómo las regulaciones pueden influir en el crecimiento de las criptomonedas, dejamos a disposición nuestro blog. Además, artículos sobre la adopción de tecnologías blockchain en diferentes sectores pueden ofrecer una visión más amplia de las oportunidades que estas tecnologías presentan para las empresas en Argentina.
